Фундаментальный анализ, аналитика от компании «Mill Trade»

События на 17 октября 2014 г.

В пятницу новостной фон будет не таким насыщенным, как в другие дни текущей недели. Основная масса важной статистики выйдет в американскую торговую сессию. Наибольший интерес представляют данные по рынку недвижимости США и инфляции в Канаде.

11:45 ** Вице-президент ЕЦБ Витор Констанцио выступит с речью — Октябрь (Еврозона)

Умеренное влияние на рынок (EUR). Вице-президент управляющего совета ЕЦБ Витор Констанцио принимает непосредственное участие в формировании кредитно-денежной политики, поэтому в его выступлениях инвесторы и трейдеры пытаются разглядеть намеки на сохранение или изменение текущих ставок в будущем. «Ястребиный» тон в отношении инфляции и поддержка жесткого курса могут поддержать евро.

13:00 ** Член правления ЕЦБ Йенс Вайдман выступит с речью — Октябрь (Еврозона)

Умеренное влияние на рынок (EUR). Йенс Вайдман является главой Бундесбанка и, соответственно, членом управляющего совета ЕЦБ. Выступление представителей Германии, страны с самой крупной экономикой еврозоны, привлекают особое внимание, так как их мнение обладает большим весом.

16:30 *** Основной индекс потребительских цен от Банка Канады — Сентябрь (Канада)

Высокое влияние на рынок (CAD). Предполагается, что в сентябре инфляция в Канаде сохранит августовское значение. В годовом исчислении темпы роста потребительских цен могут замедлиться, что, предположительно, окажет давление на канадский доллар.

16:30 *** Объем выданных разрешений на строительство — Сентябрь (США)
16:30 *** Число закладок новых фундаментов — Сентябрь (США)
16:30 *** Председатель совета управляющих ФРС Джанет Йеллен выступит с речью — Октябрь (США)

Высокое влияние на рынок (USD). Данные по рынку недвижимости могут оказать существенную поддержку доллару. Ожидается, что в сентябре объем выданных разрешений на строительство вырастет, как и число закладок новых фундаментов. Напомним, что в августе оба показателя имели отрицательные значения.

17:55 *** Индекс настроения потребителей от Университета Мичигана — Октябрь (США)

Высокое влияние на рынок (USD). Позволяет оценить уверенность потребителей в текущем и будущем состоянии экономики. Является весьма важным опережающим индикатором будущих расходов. Ожидается снижение индекса.

События на 20 октября 2014 г.

Экономический календарь понедельника практически пуст. Небольшой интерес представляет ежемесячный отчет Бундесбанка. Также ожидаются выступления официальных лиц в Великобритании, Еврозоне и США.

14:00 ** Ежемесячный отчет Бундесбанка – Октябрь (Еврозона)

Умеренное влияние на рынок (EUR). В своем ежемесячном отчете немецкий центробанк публикует свое глобальное видение, а также описывает, насколько изменилась ситуация за прошедший период.

15:10 ** Заместитель губернатора Банка Англии по финансовой стабильности Джон Канлифф выступит с речью – Октябрь (Великобритания)

Умеренное влияние на рынок (GPB). Инвесторы прислушиваются к словам Канлиффа, но особой реакции от рынка ждать не стоит.

15:50 ** Вице-президент ЕЦБ Витор Констанцио выступит с речью – Октябрь (Еврозона)

Умеренное влияние на рынок (EUR). Выступление вице-президента управляющего совета ЕЦБ может отразиться на настроении участников рынка, так как Констанцио принимает непосредственное участие в формировании кредитно-денежной политики, и в его выступлениях инвесторы и трейдеры пытаются разглядеть намеки на сохранение текущих ставок или изменение их в будущем

16:30 ** Изменение объема оптовой торговли – Август (Канада)

Умеренное влияние на рынок (CAD). Является неплохим опережающим индикатором активности, так как позднее эти продажи повлияют на потребительскую и/или производственную активность. Сильные данные благоприятны для канадского доллара.

18:00 ** Член FOMC Джером Пауэлл выступит с речью – Октябрь (США)

Умеренное влияние на рынок (USD). Комментарии Пауэлла могут оказать воздействие на рынок, так как проливают свет на настрой комитета относительно монетарной политики ФРС.

События на 21 октября 2014 г.

Во вторник ряд важных данных выходит в Китае. Уже стало известно, что реальный ВВП в 3 квартале в Поднебесной увеличился на 1.9% в квартальном и на 7.3% в годовом выражении, что немного превышает прогнозы аналитиков. Объем промышленного производства в сентябре также вырос больше, чем ожидалось. В европейскую и американскую торговую сессии важных публикаций не предвидится.

12:30 ** Чистый объем заемных средств государственного сектора — Сентябрь (Великобритания)

Умеренное влияние на рынок (GPB). Чистые заимствования правительства – разница между расходами и доходами центрального и местных правительств и правительственных организаций. Ожидается, что в сентябре показатель снизился, что может позитивно отразиться на валюте. Уменьшение расходов снижает госдолг и/или отражает рост налоговых поступлений.

18:00 ** Объем продаж жилья на вторичном рынке — Сентябрь (США)

Умеренное влияние на рынок (USD). Ожидается небольшой рост показателя после снижения на 1.8% в августе. Превышение прогноза будет благоприятным для доллара, так как показатель отражает здоровье рынка жилья США.

События на 22 октября 2014 г.

В среду экономический календарь насыщен важными публикациями. США уже отчитались о запасах нефти, Япония — о сальдо внешней торговли. Также стало известно, что в Австралии индекс потребительских цен в 3-м квартале вырос сильнее прогноза. Сегодня Банк Англии опубликует протоколы последнего заседания по монетарной политике, а Банк Канады огласит решение по процентной ставке. В США выйдут данные по инфляции.

12:30 *** Протокол последнего заседания Банка Англии по денежно-кредитной политике — Октябрь (Великобритания)
12:30 *** Голоса членов КМП по планируемому объему покупок активов — Октябрь (Великобритания)
12:30 *** Голоса членов КМП по основной процентной ставке — Октябрь (Великобритания)

Сильное влияние на рынок (GPB). Хотя Банк Англии удерживает процентную ставку на рекордном минимуме уже пять лет, рынки все равно ждут от Комитета по монетарной политике хотя бы намеков на то, что она может быть повышена в начале следующего года или даже раньше. Именно поэтому трейдеры будут внимательны к протоколам заседания ЦБ, ведь они могут прояснить настроения в Комитете.

16:30 *** Индекс потребительских цен — Сентябрь (США)
16:30 *** Индекс потребительских цен без учета цен на продукты питания и энергоносители — Сентябрь (США)
16:30 *** Изменение объема розничных продаж — Август (Канада)
16:30 *** Изменение объема розничной торговли без учета продаж автомобилей — Август (Канада)

Сильное влияние на рынок (USD). Инфляция — очень важный показатель для рынка, так как именно на него ориентируется ФРС при принятии решений по монетарной политике. На сентябрьские данные аналитики смотрят без особого оптимизма. В сентябре основной индекс потребительских цен может сохранить позиции после небольшого снижения месяцем ранее. Индекс без учета цен на самые изменчивые позиции, продукты питания и энергоносители может показать небольшой рост. Превышение прогнозов благоприятно отразится на котировках доллара США.
Сильное влияние на рынок (CAD). Рост показателя (превышение прогноза) отражает более высокую потребительскую активность, что способствует укреплению канадского доллара.

18:00 *** Публикация отчета Банка Канады по денежно-кредитной политике — 4 квартал (Канада)
18:00 *** Решение Банка Канады по основной процентной ставке — Октябрь (Канада)
18:00 *** Сопроводительное заявление Банка Канады — Октябрь (Канада)

Сильное влияние на рынок (CAD). По этим публикациям рынок может делать выводы о настроениях канадского регулятора и улавливать сигналы возможных изменений в монетарной политике. Квартальный отчет, публикуемый Банком Канады, даст представление об ожиданиях центробанка по поводу экономической ситуации в стране и, в частности, по поводу инфляции. Также намеки на намерения регулятора могут содержаться в сопроводительном заявлении. Что касается процентной ставки, аналитики ожидают, что она останется на прежнем уровне.

19:15 *** Пресс-конференция Банка Канады — Октябрь (Канада)

Сильное влияние на рынок (CAD). Серию важных публикаций Банка Канады закрывает традиционная пресс-конференция. Хотя чиновники предпочитают отвечать на вопросы СМИ расплывчато и не делать конкретных заявлений, рынок может зацепиться за отдельные фразы и сделать собственные выводы. Так что в этот период возможны резкие движения валюты.

События на 23 октября 2014 г.

В четверг волатильность на рынках будет повышенной из-за насыщенного новостного фона. В Новой Зеландии уже был опубликован индекс потребительских цен, оказавшийся слабее прогноза. В Китае чуть выше прогноза вышли данные по индексу PMI для производственной сферы от HSBC. Сегодня основная часть интересных данных придется на европейскую торговую сессию, однако и в США выйдет порция важной статистики. Рынок будет ожидать данных по рынку труда и деловой активности в производственном секторе Соединенных Штатов.

11:00 *** Индекс деловой активности в производственном секторе — Октябрь (Франция)
11:00 ** Индекс деловой активности в секторе услуг — Октябрь (Франция)
11:00 ** Композитный индекс PMI — Октябрь (Франция)

Сильное влияние на рынок (EUR). Франция — вторая по величине экономика Еврозоны. По всем этим показателям ожидается снижение, что может оказать значительное давление на евро.

11:30 *** Индекс деловой активности в производственном секторе — Октябрь (Германия)
11:30 ** Индекс деловой активности в секторе услуг — Октябрь (Германия)
11:30 ** Композитный индекс PMI — Октябрь (Германия)

Сильное влияние на рынок (EUR). Германия — первая по величине экономика Еврозоны. По всем этим показателям ожидается снижение, что может оказать значительное давление на евро.

12:00 ** Индекс деловой активности в производственном секторе — Октябрь (Еврозона)
12:00 ** Индекс деловой активности в секторе услуг — Октябрь (Еврозона)
12:00 ** Композитный индекс PMI — Октябрь (Еврозона)

Сильное влияние на рынок (EUR). По всем этим показателям ожидается снижение, что может оказать значительное давление на евро.

12:30 *** Изменение объема розничной торговли с учетом затрат на топливо — Сентябрь (Великобритания)
12:30 ** Изменение объема розничной торговли без учета затрат на топливо — Сентябрь (Великобритания)

Сильное влияние на рынок (GPB). Рост показателя (превышение прогноза) отражает более высокую потребительскую активность, что способствует укреплению валюты. Важный индикатор для экономики в целом и для динамики фунта в частности. Во время релиза может серьезно повлиять на курс.

16:30 *** Число первичных обращений за пособием по безработице — Октябрь (США)
16:30 ** Число повторных заявок на получение пособия по безработице — Октябрь (США)

Сильное влияние на рынок (USD). Ожидается, что за последнюю неделю количество первичных и повторных заявок выросло. Если прогнозы подтвердятся, это может оказать давление на доллар. Если же данные выйдут лучше ожиданий, американская валюта укрепит позиции.

Экономический саммит ЕС (День 1) — Октябрь (Еврозона)

События на 24 октября 2014 г.

В пятницу рынок будет присматриваться к результатам двухдневного экономического саммита ЕС и заседания Европейского совета. Интересные комментарии могут прозвучать в ходе выступлений президента ЕЦБ Марио Драги. Отметим, что в Новой Зеландии уже вышли данные по сальдо баланса внешней торговли, которые оказались значительно слабее прогноза.

11:30 ** Президент ЕЦБ Марио Драги выступит с речью — Октябрь (Еврозона)

Умеренное влияние на рынок (EUR). Глава европейского регулятора сегодня дважды выступает с речью, и участники рынка будут прислушиваться к его словам в поисках намеков на изменения в монетарной политике ЕЦБ.

12:30 *** Предварительные данные по изменению объема ВВП — 3 квартал (Великобритания)

Сильное влияние на рынок (GBP). В последнее время данные, поступающие из Великобритании, не слишком оптимистичны. Что касается динамики ВВП в 3-м квартале, то ожидается замедление роста по сравнению с предыдущим отчетным периодом.

14:15 ** Президент ЕЦБ Марио Драги выступит с речью — Октябрь (Еврозона)

Умеренное влияние на рынок (EUR).

18:00 *** Объем продаж жилья на первичном рынке — Сентябрь (США)

Сильное влияние на рынок (USD). Этот показатель дополняет картину рынка жилья после статистики по продажам на вторичном рынке. Последние оказались сильнее ожиданий, и это стимулировало рост доллара. Сейчас прогнозы говорят о снижении объемов продаж на первичном рынке в сентябре. Однако если фактические данные окажутся лучше, это может оказать поддержку доллару.

Заседание Европейского совета — Октябрь (Еврозона) Экономический саммит ЕС (День 2) — Октябрь (Еврозона)

События на 27 октября 2014 г.

Начало новой недели на Форекс обещает быть достаточно активным. В понедельник рынок будет ожидать данных от института IFO по Германии. Аналитики прогнозируют снижение по всем индексам института, так что сегодня евро может торговаться под давлением. Сил доллару может добавить информация по незавершенным сделкам на рынке недвижимости США.

12:00 *** Индикатор условий деловой среды от IFO – Октябрь (Германия)
12:00 ** Индикатор оценки текущей ситуации от IFO – Октябрь (Германия)
12:00 ** Индикатор экономических ожиданий от IFO – Октябрь (Германия)

Сильное влияние на рынок (EUR). Инвесторы будут пристально следить за индексами немецкого института, так как они тесно коррелируют с динамикой экономики Германии. Индикатор условий деловой среды все еще выше среднего значения — 100 пунктов, однако имеет тенденцию к снижению. По другим индексам аналитики также ожидают падение.

14:00 ** Розничные продажи по данным Конфедерации Британских Промышленников — Октябрь (Великобритания)

Умеренное влияние на рынок (GPB). CBI рассчитывает индикатор активности в розничных продажах, проводя опрос розничных и оптовых компаний по динамике продаж. Ожидается снижение показателя, что может негативно сказаться на котировках фунта.

17:00 ** Изменение объема незавершенных сделок по продаже жилья — Сентябрь (США)

Умеренное влияние на рынок (USD). Является опережающим индикатором активности рынка жилья США, ведь оформление сделки, как правило, занимает более одного месяца. В последнее время американский рынок недвижимости стабильно дает оптимистичные сигналы, и по незавершенным сделкам также ожидается рост. Сильные данные могут благоприятно сказаться на динамике доллара США, а могут и стимулировать спрос на рисковые активы на финансовых площадках.

21:30 ** Заместитель главы Банка Англии по рынкам и банкингу Немат Шафик выступит с речью — Октябрь (Великобритания)

Умеренное влияние на рынок (GPB). Немат Шафик — голосующий член КМП, ответственна за политику банка, в том числе выход из программы количественного смягчения. Поэтому ее замечания о слабости экономики Великобритании могут спровоцировать снижение фунта. Оптимистичные высказывания, напротив, могут поддержать валюту.

События на 28 октября 2014 г.


Во вторник важные данные будут выходить в американскую торговую сессию. В США выйдут данные по заказам на товары долгосрочного пользования и уровню потребительской уверенности. Товарные рынки будут ждать порции данных по изменению объема нефтяных запасов от API вечером. На данный момент в Японии уже вышла информация по изменению объемов розничной торговли, и фактические данные превысили прогноз. Также глава Банка Японии Харухико Курода выступил с речью.

15:30 *** Изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования — Сентябрь (США) 15:30 *** Изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования без учета транспортного оборудования — Сентябрь (США)

Сильное влияние на рынок (USD). После августовского снижения на 18.2% аналитики ожидают от объема заказов на товары долгосрочного пользования в сентябре небольшого роста. Однако этот индикатор волатильный и может показать неожиданную динамику. В связи с этим больше внимания рынок может уделить изменению объема заказов на товары долгосрочного пользования без учета дорогостоящего транспортного оборудования. Ожидается, что этот индикатор покажет небольшой рост, что может оказать доллару США поддержку.

17:00 *** Индикатор потребительской уверенности — Октябрь (США)

Сильное влияние на рынок (USD). Индекс потребительской уверенности от Conference Board основан на опросе домохозяйств об уровне уверенности в текущем состоянии экономики и развития в будущем. Рост показателя отражает уверенность в экономике, благоприятно сказываясь на динамике доллара США.

23:30 ** Изменение объема запасов сырой нефти, по данным API — Октябрь (США)

Американский институт нефти опубликует ряд данных по нефтяным запасам. Изменение объема запасов сырой нефти является ориентиром уровня спроса, а также неплохим драйвером для рынка нефти.