Финансовые рынки. Глобальный взгляд от Weltrade

Прогноз от 23.06.2014

Спокойные понедельники уже стали привычны. При отсутствии каких-либо значимых событий на выходных рынки открываются примерно на уровнях, где закрылись в пятницу. Начало сезона отпусков также не способствует торговому интересу. Волатильность рынков находится на уровнях февраля 2007 года, а конкретно валютного рынка - даже на уровне начала нулевых (по некоторым оценкам). Неудивительно, что в этих условиях инвесторы вынуждены менять стратегии заработка. Тема carry trade на данном этапе характеризуется повышенным интересом (достаточно взглянуть, к примеру, на динамику кросс-курсов EURAUD, EURNZD и EURCAD). Отсутствие возможности зарабатывать на курсовых колебаниях компенсируется возможностью получать доход от разницы процентных ставок между разными валютами. Мировые фондовые рынки не показывают признаков ухудшения ситуации, и это укрепляет уверенность инвесторов в определенной стабильности. Стабильность  - основной двигатель carry trade. 
Из статистики сегодня можно выделить продажи домов на вторичном рынке в США за май в 17:00 ЕЕТ.

EURUSD - без особого направления. Прорыв уровня поддержки около 1.3580-85 не привел к дальнейшему снижению. Диапазон немного сместился вниз, сейчас это 1.3570-1.3620. Налицо два противоречивых фактора, которые, компенсируя друг друга, удерживают пару стабильной. Итоги заседания ФРС в целом негативны для доллара США, а политика ЕЦБ - для евро. Можно предположить, что капитал из евро перетекает не столько в доллар, сколько в валюты с более высокими процентными ставками.

GBPUSD - заперта в диапазоне 1.7000-1.7050, дальнейшее движение будет зависеть от того, в какую сторону прорвется пара. 

USDJPY остается на периферии внимания рынка. Диапазон 101.70-102.30 устраивает всех.

Золото удерживается выше уровней 1300-1305. На прошлой неделе после долгого перерыва был отмечен спрос на этот металл со стороны крупных хедж-фондов (очевидно, привлеченных относительно низкими ценами). На данный момент здесь нет особого интереса, торговый диапазон - 1310-1320.

USDRUB находится под определенным давлением, инвесторы и спекулянты проявляют интерес к рублю на фоне высоких цен на энергоносители. Тем не менее по прежнему ожидаю спрос на доллар в районе 34.00-34.10. В целом предполагаю 34.00-34.50 на ближайшие дни.

Фондовый рынок США в пятницу продемонстрировал новые максимумы. Вряд ли сегодня ситуация изменится. Уровни поддержки на индексе S&P500 сейчас около 1950-55, а цели вверху - 1970-75. Следуем за трендом.

Источник Weltrade.ru

Прогноз от 24.06.2014

Небольшое оживление рынка сегодня связано с несколькими факторами. Публикация индекса делового оптимизма Германии IFO первоначально оказало давление на евро. Значение индекса составило 109.7 против ожиданий 110.3. Но снижение оказалось недолгим и неглубоким, от 1.3590-95 пара EURUSD отскочила к 1.3620-25. Фунт снизился после высказываний представителей Банка Англии. Участники рынка несколько разочарованы неожиданно мягкой риторикой в отношении процентной ставки. Но в целом о серьезных изменениях рыночного ландшафта говорить пока рано, потому что недавние диапазоны практически не нарушены.Из статистики сегодня интерес представляет индекс потребительского доверия США за июнь в 17:00 ЕЕТ.

EURUSD продолжает находиться в диапазоне 1.3570-1.3620. Попытки прорваться выше пока не имели успеха. Если же рост все таки реализуется, то уровни 1.3645-65 выглядят достаточно мощными. 

GBPUSD сегодня ушла ниже отметки 1.7000. Сейчас этот уровень выступает как верхняя граница нового диапазона 1.6950-1.7000. Восходящая динамика фунта несколько подорвана, и, вероятнее всего, нас ожидает консолидация.

USDJPY - ничего нового, 101.70-102.20. 

Золото достигло отметки 1325. Рост, впрочем, пока остановился. Прорыв выше 1325 будет иметь целью 1350, но пока это выглядит маловероятно. Скорее всего, металл будет консолидироваться в диапазоне 1315-1325. 

USDRUB в полной мере ощущает рост интереса инвесторов к рублю на фоне роста цен на сырье и энергоносители. Геополитические риски пока отошли на второй план. Снижение ниже отметки 34.00 - это весьма значимое событие. Если паре удастся удержаться ниже 34.00, то цели дальнейшего снижения - 33.50 и 33.00, то есть уровни начала года. 

Фондовый рынок США продолжает консолидацию. Новые вершины пока не штурмуются, это может быть связано с ожиданием свежей статистики о состоянии экономики США. Индекс S&P500 подошел к первым уровням поддержки 1950-55.

Источник Weltrade.ru

Прогноз от 25.06.2014

Диапазоны колебаний валют стали еще меньше. При этом фондовый рынок США вчера незадолго до закрытия резко снизился. Прямых и явных причин для этого не было. Общее мнение аналитиков таково: высокие цены на энергоносители (US oil торгуется выше 106 долларов за бочку, а UK Brent -  выше 113 долларов) негативно действуют на перспективы роста мировой экономики и способствуют ускорению инфляции. В какой-то момент времени инвесторы предпочитают зафиксировать свои открытые позиции (полностью или частично) и выйти в наличность. Судя по всему, это событие вчера и произошло. На валютах это, впрочем, практически не отразилось. Ситуация интересная. Это может быть просто легкая коррекция, и акции снова начнут рост, либо же нервозность рано или поздно перекинется на валюты. 
Сегодняшняя экономическая статистика - финальная оценка ВВП США за первый квартал 2014 и заказы на товары длительного пользования в США за май, ожидаемые в 15:30 ЕЕТ.

EURUSD остается в диапазоне 1.3570-1.3620, но по факту коридор сегодня 1.3600-20. Совокупность противодействующих факторов пока не дает этой паре никаких шансов на прорыв.

GBPUSD осваивает диапазон 1.6950-1.7000. Как уже говорилось, восходящий тренд подорван, но о развороте говорить слишком рано. Остается консолидация.

USDJPY - чуть ниже отметки 102.00. Диапазон здесь прежний - 101.70-102.20, но в случае дальнейшего падения мирового фондового рынка статус валюты-убежища вполне может продавить пару в сторону 101, прежде чем вмешается Банк Японии. 

Золото остается выше 1300, диапазон колебаний теперь - 1310-1320. В данной ситуации металл находится в выигрышном положении. Геополитические трения и неясная ситуация в мировой экономике делают золото идеальным убежищем. Но иных причин роста интереса к нему пока нет, поэтому динамика роста нестабильна и в данный момент зависит от сиюминутных интересов спекулянтов.

EURAUD - нисходящий тренд пока сохраняется. Некоторое снижение интереса к риску (из-за падения индекса S&P500) пока удерживает инвесторов от дальнейших продаж. Уровни 1.4550-60 содержат солидные приказы на продажу которые пока должны сдержать дальнейший рост. Возобновление тренда будет подтверждено снижением ниже 1.4500-10. 

USDRUB формирует диапазон 33.50-34.00 после вчерашнего решительного снижения. 

Индекс S&P500 снизился к уровням поддержки 1950-55. Необходимо снижение ниже 1920-25, чтобы появились намеки на более серьезную коррекцию. В противном случае новые покупки снова будут целиться к 1970-75, практически достигнутым вчера. Рынок здесь серьезно перегрет, но в последние месяцы искать причины для разворота - занятие неблагодарное, устойчивость тенденции здесь просто поражает.

Источник Weltrade.ru

Прогноз от 26.06.2014

Вчерашняя статистика из США, при всем ее негативе, пока существенно не изменила расклад сил на рынке. Итоговое значение ВВП США за 1й квартал - снижение на 2.9%. Такого падения не было лет пять. Кроме того, заказы на товары длительного пользования за май снизились на 1%. Первоначально доллар начал снижаться, но эффект данных оказался не слишком продолжительным. Уже сложно предположить, какое именно событие способно поднять рыночную волатильность, если подобная статистика просто игнорируется. Диапазонный характер торговли сохраняется. Значимой статистики сегодня не предвидится.

EURUSD смогла вырваться выше 1.3620-25 вчера, но, как уже неоднократно указывалось, мощный слой сопротивления 1.3645-65 устоял. Пара вновь снизилась к 1.3610-20 на момент написания. Предполагаю диапазон 1.3600-30 до конца дня.

GBPUSD, вероятно, лучше других реагирует на слабую статистику из США, Пара вернулась выше отметки 1.7000 (сработали многочисленные стоп приказы на покупку), подтверждая устойчивость фунта. На текущий момент диапазон вновь 1.7000-1.7050. Прорыв выше 1.7050-60 принесет 1.7100-05 как следующую цель восходящего тренда.

USDJPY снизилась ниже 101.70, но вновь увязла в покупках. Здесь кардинально ничего не изменилось, только диапазон чуть сместился вниз. Теперь это 101.60-102.00. 

Золото в очередной раз не смогло взять отметку 1325. Здесь предполагается консолидация в диапазоне 1305-1315. В целом, пока уровень 1300 удерживается, попытки прорваться выше 1325 будут продолжаться. 

EURAUD снизилась ниже 1.4500-10, подтверждая нисходящий тренд. Следующие цели - 1.4450, далее 1.4400-10, откуда вновь вероятен небольшой отскок. 

USDRUB - 33.50-34.00. Здесь нет изменений, интерес к рублю по прежнему присутствует, поэтому ждем попытку штурма 33.50.

Фондовый рынок США остается в консолидации. Индекс S&P 500 держится выше 1950-55, по прежнему высока вероятность достижения 1970-75. Недавнее снижение выглядит как слабый отскок, и пока нет никаких намеков хотя бы на коррекцию.

Источник Weltrade.ru

Прогноз от 27.06.2014

Итак, последний день торговой недели. Если коротко - изменений нет. Лето, сезон отпусков, отсутствие статистики, затишье в геополитике. Волатильность придавлена. Кроме того, фактор окончания месяца/квартала/полугодия тоже снижает активность. Инвесторы больше склонны фиксировать текущие позиции, чем открывать новые. На следующей неделе сезонный фактор достигнет своего апогея - в пятницу 4 июля празднуется День Независимости США. Традиционно после этого дня большинство менеджеров крупнейших фондов, банков и прочих финансовых институтов уходит в отпуска до августа. Поэтому июль обычно весьма спокоен в плане торговли (если не случаются неожиданности). 

Сегодня интерес представляет индекс потребительских настроений Мичиганского университета США за июнь (финальная оценка) в 16:55 ЕЕТ. И только потому, что это единственная статистика, заслуживающая внимания.

EURUSD в целом находится в диапазоне 1.3570-1.3630. Впрочем, заскок ниже 1.3600 вчера был недолговечен. Сегодня вновь 1.3600-30. Здесь по прежнему факторы, уравновешивающие друг друга. 

GBPUSD остается в диапазоне 1.7000-1.7050. К вечеру вероятны попытки прорваться в ту или иную сторону, традиционная пятничная активность. 

USDJPY - одна из немногих пар, где ощущается снижение доллара, грустный ВВП США за 1й квартал дает о себе знать. Пара медленно снижается в сторону 101.00-20. Этот уровень в прошлом был весьма существенной поддержкой, и здесь же проявился, по слухам, интерес Банка Японии. Предположу диапазон 101.20-101.70 до конца дня.

Золото не оставляет попытки штурмовать 1320-1325. Пока безуспешно, но все отскоки встречают спрос около 1310-1312. Думаю, 1310-1325 и останется до конца дня.

EURAUD снизилась ниже 1.4450, но, очевидно, спекулянты решили зафиксировать прибыль ранее, чем пара достигнет 1.4400-10. На данный момент предполагаю консолидацию в диапазоне 1.4450-1.4500, активность сегодня диктуется фиксацией прибыли.

USDRUB практически отметилась около 33.50-55, но фиксация прибыли заметна и здесь. 33.50-34.00 - это весь диапазон возможных колебания на сегодня. Первые продажи сейчас около 33.70-75.

Фондовый рынок США остается в консолидации, объемы торгов продолжают снижаться. Никаких новых тенденций здесь нет. Индекс S&P500 слегка снизил диапазон, это теперь 1945-1960. Вероятность роста к 1970 сохраняется, но это случится, по всей видимости, уже не ранее следующей недели.

Источник Weltrade.ru

Прогноз от 30.06.2014

Рынки сегодня все еще находятся под влиянием фактора окончания отчетного периода (месяц/квартал/полугодие). Поэтому активность достаточно низкая. На текущей неделе в пятницу - День Независимости США, поэтому статистика рынка труда перенесена с пятницы на четверг 3 июля. Четверг вообще обещает быть интересным, поскольку в этот день ожидается и вердикт заседания ЕЦБ по монетарной политике и процентным ставкам. Но сегодня пока не просматривается событий, которые смогли бы придать рынкам ускорение.

Из статистики сегодня можно выделить индекс деловой активности Chicago PMI за июнь в 16:45 ЕЕТ. 

EURUSD с пятницы подтягивается выше. Скорее всего, это связано с фиксацией прибыли в кросс-курсах евро (EURAUD, EURNZD, EURCAD). Как уже отмечалось ранее, уровень 1.3645-65 - достаточно плотное сопротивление. Но если неторопливые покупки смогут постепенно размыть эти уровни, то интерес рынка будет смещаться в сторону 1.3700 и, далее, к 1.3730-40. 

GBPUSD остается в старом диапазоне 1.7000-1.7050. Пока сложно сказать, что может послужить причиной следующего движения в паре. Покупательская активность сейчас хорошо заметна в кросс-курсе EURGBP. Здесь наблюдается традиционный фиксинг в конце месяца. Очередные приказы на продажу сейчас сосредоточены около 0.8030-35, они, вероятно, сдержат рост. Предполагаю диапазон 0.8000-0.8030. 

USDJPY продолжает неторопливое движение к мощным уровням 101.00-20. Есть вероятность того, что от этих уровней снова начнется восходящее движение к 102.00-10 для начала. Во всяком случае, участники рынка осторожничают, памятуя о том, что Банк Японии в недалеком прошлом проявлял свой интерес возле 101.00.

EURAUD вышла выше уровня 1.4500. Фиксация прибыли здесь продолжается. Уровни 1.4545-50 представляют интерес для продажи. Есть вероятность выхода к 1.4580-85, но в данном случае это будет еще одна возможность продать. Интерес к carry trade растет, поэтому я предполагаю, что долгосрочный интерес к продаже этой пары сохранится.

Золото остается между отметками 1310 и 1320. Активность здесь невелика. Тем не менее, долгосрочный интерес к золоту постепенно возвращается.

USDRUB подошел к верхней границе диапазона около 34.00. Этот уровень служит определенным водоразделом для среднесрочной тенденции. При прорыве выше пара вернется в диапазон 34.00-35.00. Но пока все же 33.50-34.00 сохраняется. 

Фондовый рынок США в полной мере ощущает летнее затишье. Индекс S&P500 сохраняет диапазон 1945-1960. Сезон отчетности, который начнется 7 июля, должен несколько оживить этот сектор рынка.

Источник Weltrade.ru

Прогноз от 01.07.2014

Рынки сегодня все еще находятся под влиянием фактора окончания отчетного периода (месяц/квартал/полугодие). Поэтому активность достаточно низкая. На текущей неделе в пятницу - День Независимости США, поэтому статистика рынка труда перенесена с пятницы на четверг 3 июля. Четверг вообще обещает быть интересным, поскольку в этот день ожидается и вердикт заседания ЕЦБ по монетарной политике и процентным ставкам. Но сегодня пока не просматривается событий, которые смогли бы придать рынкам ускорение.

Из статистики сегодня можно выделить индекс деловой активности Chicago PMI за июнь в 16:45 ЕЕТ. 

EURUSD с пятницы подтягивается выше. Скорее всего, это связано с фиксацией прибыли в кросс-курсах евро (EURAUD, EURNZD, EURCAD). Как уже отмечалось ранее, уровень 1.3645-65 - достаточно плотное сопротивление. Но если неторопливые покупки смогут постепенно размыть эти уровни, то интерес рынка будет смещаться в сторону 1.3700 и, далее, к 1.3730-40. 

GBPUSD остается в старом диапазоне 1.7000-1.7050. Пока сложно сказать, что может послужить причиной следующего движения в паре. Покупательская активность сейчас хорошо заметна в кросс-курсе EURGBP. Здесь наблюдается традиционный фиксинг в конце месяца. Очередные приказы на продажу сейчас сосредоточены около 0.8030-35, они, вероятно, сдержат рост. Предполагаю диапазон 0.8000-0.8030. 

USDJPY продолжает неторопливое движение к мощным уровням 101.00-20. Есть вероятность того, что от этих уровней снова начнется восходящее движение к 102.00-10 для начала. Во всяком случае, участники рынка осторожничают, памятуя о том, что Банк Японии в недалеком прошлом проявлял свой интерес возле 101.00.

EURAUD вышла выше уровня 1.4500. Фиксация прибыли здесь продолжается. Уровни 1.4545-50 представляют интерес для продажи. Есть вероятность выхода к 1.4580-85, но в данном случае это будет еще одна возможность продать. Интерес к carry trade растет, поэтому я предполагаю, что долгосрочный интерес к продаже этой пары сохранится.

Золото остается между отметками 1310 и 1320. Активность здесь невелика. Тем не менее, долгосрочный интерес к золоту постепенно возвращается.

USDRUB подошел к верхней границе диапазона около 34.00. Этот уровень служит определенным водоразделом для среднесрочной тенденции. При прорыве выше пара вернется в диапазон 34.00-35.00. Но пока все же 33.50-34.00 сохраняется. 

Фондовый рынок США в полной мере ощущает летнее затишье. Индекс S&P500 сохраняет диапазон 1945-1960. Сезон отчетности, который начнется 7 июля, должен несколько оживить этот сектор рынка.

Источник Weltrade.ru

Прогноз от 02.04.2014

Сегодняшний день вряд ли принесет изменения в расстановке сил на рынке. Инвесторы ожидают завтрашний клубок новостей и статистики, немного корректируя позиции. Следует обратить внимание на статистику занятости из США в 15:15 ЕЕТ - иногда она бывает опережающим индикатором non farm payrols, которые мы ждем завтра.

EURUSD не пробила 1.3700 и пока остается примерно в 1.3650-1.3700 диапазоне. Картина здесь в целом нейтральна. 

GBPUSD консолидирует свои достигнутые результаты чуть выше 1.7140. Сегодня здесь вполне вероятен некоторый откат к 1.7100-10. Предполагаю 1.7100-1.7200 диапазон до завтрашнего заседания Банка Англии.

EURGBP- на пути к 0.7950, откуда должен сформироваться откат перед событиями четверга.

USDJPY - ничего нового, 101.20-101.70 коридор. В целом есть шансы подрасти, учитывая покупательский интерес в кросс-курсе GBPJPY.

Золото - установилось в диапазоне 1320-1330. Тон умеренно позитивный, я не исключаю возобновление роста в сторону 1340-1350.

EURAUD предположительно остается в диапазоне 1.4400-1.4500. Здесь сохраняется интерес инвесторов продавать на подскоках.

USDRUB - держит 34.00-34.50 диапазон. Все внимание на геополитику.

Фондовый рынок США сохраняет восходящий тренд. Цель по индексу S&P500 остается отметка 2000.

Источник Weltrade.ru