Технический анализ рынка Forex от Admiral Markets

Технический анализ рынка Forex на 23.09.2013

Американскому доллару пока не удается продолжить восстановление, и в ближайшей перспективе по-прежнему высока вероятность ослабления его позиций.

EUR/USD
Пара продолжает консолидироваться в узком диапазоне после значительного роста, и в ближайшей перспективе ожидается продолжение восходящего тренда к сопротивлению 1.3710.

Функции поддержки, вероятно, возьмет на себя район отметки 1.3450. При этом прорыв ниже него укажет на развитие более продолжительной коррекции в направлении ключевой поддержки 1.3100-1.3150, где проходит 200-дневная SMA, и откуда ожидается возобновление восходящего тренда. Второстепенными поддержками могут стать 50- и 100-дневная SMA.

Падение ниже 1.3100 выглядит на данный момент маловероятным. Также маловероятным выглядит возможность прорыва выше сопротивления 1.3710 без формирования среднесрочной коррекции.


GBP/USD
Пара удерживается около отметки 1.6000, и в краткосрочной перспективе, вероятно, продолжит рост в рамках восходящего канала с целью тестирования сопротивления в районе 1.6300-1.6360.

Однако падение ниже отметки 1.6000 может стать сигналом развития более продолжительной коррекции к линии поддержки восходящего канала, откуда ожидается возобновление развития среднесрочного восходящего тренда к сопротивлению в районе 1.6300-1.6360.

Если же пара покинет канал, это просигнализирует о коррекции, целью которой является район ключевой поддержки 1.5400-1.5460, где сосредоточены 100- и 200-дневная SMA. Прорыв ниже отметки 1.5400 выглядит на данный момент маловероятным, и на подходе к ней также может последовать возобновление восходящего тренда. В то же время, без формирования коррекции в район 1.5400-1.5460 маловероятен прорыв выше сопротивления 1.6300-1.6360.


USD/JPY
Пара торгуется выше района 98.50-98.60, где проходят 50- и 100-дневная SMA, в связи с чем риски смещены в сторону развития восходящего тренда в направлении максимума 103.75. Он получит подтверждение в случае преодоления последнего максимума 100.60.

Между тем, если пара упадет и закрепится ниже района 98.50-98.60, это в очередной раз укажет на возможность падения к 200-дневной SMA или ниже к поддержке 95.80. Преодоление поддержки 95.80 выглядит не слишком вероятным, однако если оно состоится, это откроет дорогу более продолжительному снижению в направлении отметки 90.00.


AUD/USD
Пара по-прежнему нацелена на рост, и в случае закрепления выше отметки 0.9500, где проходит уровень 38.2% ФИБО коррекции от снижения 1.0581-0.8846, она сможет выйти в район более сильного сопротивления 0.9660-0.9735, где проходит 200-дневная SMA и уровень 50.0% ФИБО коррекции от того же снижения.

В то же время, пока пара торгуется ниже 0.9500, сохраняется вероятность развития краткосрочной нисходящей коррекции к 100- или 50-дневной SMA. При этом возобновление роста возможно от любой отметки в этом диапазоне, тогда как прорыв ниже 50-дневной SMA выглядит на данный момент маловероятным.

Золото закрылось с незначительным понижением в понедельник

Неопределенность относительно будущего программы стимулирования удержала котировки на текущих уровнях.

В понедельник президенты федеральных резервных банков Нью-Йорка и Атланты внесли свой вклад в дискуссию о сроках начала сворачивания покупок облигаций, заявив, что неоднозначные экономические данные делают сокращение стимулов в октябре маловероятным, и что экономика все еще нуждается в поддержке ФРС.

Это контрастирует с тем, что в пятницу говорили руководители ФРБ Сент-Луиса и Канзас-Сити. Различная риторика руководителей ФРС усиливает неопределенность на рынке, что препятствует формированию устойчивых тенденций. В сложившихся условиях инвесторы будут фокусироваться на ключевых данных, ожидаемых на этой и следующей неделе, чтобы оценить вероятность сокращения мер стимулирования. На этом фоне возможны волатильные колебания цен на золото.

С технической точки зрения, перспективы металла не изменились, и пока он торгуется ниже ключевого района 1330.00-1350.00, где проходят 50- и 100-дневная SMA, риски будут смещены в сторону снижения в район отметки 1300.00, закрепление ниже которой откроет дорогу падению в направлении отметки 1000.00.

В то же время, в случае обратного прорыва выше района 1330.00-1350.00 ожидания вновь изменятся на противоположные и будут связаны с продолжением роста к сопротивлению 1435.00, где проходит 200-дневная SMA, а затем, вероятно, далее к отметке 1500.00.

Технический анализ рынка Forex на 24.09.2013

Доллар США продолжает консолидироваться против основных конкурентов, и по-прежнему сохраняется достаточно высокая вероятность его ослабления.

EUR/USD
Пара незначительно снизилась, однако это не изменило ее перспектив, и в краткосрочном плане ожидается продолжение восходящего тренда к сопротивлению 1.3710.
Ближайшей поддержкой, вероятно, станет район отметки 1.3450. При этом прорыв ниже него укажет на развитие более продолжительной коррекции в направлении ключевой поддержки 1.3100-1.3150, где проходит 200-дневная SMA, и откуда ожидается возобновление восходящего тренда. Второстепенными поддержками могут стать 50- и 100-дневная SMA.
Падение ниже 1.3100 выглядит на данный момент маловероятным. Также маловероятным выглядит возможность прорыва выше сопротивления 1.3710 без формирования среднесрочной коррекции.


GBP/USD
Пара продолжает торговаться в районе отметки 1.6000, и в краткосрочной перспективе, вероятно, продолжит рост в рамках восходящего канала с целью тестирования сопротивления в районе 1.6300-1.6360.
Однако падение ниже отметки 1.6000 может стать сигналом развития более продолжительной коррекции к линии поддержки восходящего канала, откуда ожидается возобновление развития среднесрочного восходящего тренда к сопротивлению в районе 1.6300-1.6360.
Если же пара покинет канал, это просигнализирует о коррекции, целью которой является район ключевой поддержки 1.5400-1.5470, где сосредоточены 100- и 200-дневная SMA. Прорыв ниже отметки 1.5400 выглядит на данный момент маловероятным, и на подходе к ней также может последовать возобновление восходящего тренда. В то же время, без формирования коррекции в район 1.5400-1.5460 маловероятен прорыв выше сопротивления 1.6300-1.6360.


USD/JPY
Пара вновь протестировала район отметки 98.50, где проходят 50- и 100-дневная SMA, и пока она удерживается выше, риски смещены в сторону развития восходящего тренда в направлении максимума 103.75. Он получит подтверждение в случае преодоления последнего максимума 100.60.
Между тем, если пара упадет и закрепится ниже района 98.50, это в очередной раз укажет на возможность падения к 200-дневной SMA или ниже к поддержке 95.80. Преодоление поддержки 95.80 выглядит не слишком вероятным, однако если оно состоится, это откроет дорогу более продолжительному снижению в направлении отметки 90.00.


AUD/USD
Пара остается нацеленной на рост, и в случае закрепления выше отметки 0.9500, где проходит уровень 38.2% ФИБО коррекции от снижения 1.0581-0.8846, она сможет выйти в район более сильного сопротивления 0.9660-0.9730, где проходит 200-дневная SMA и уровень 50.0% ФИБО коррекции от того же снижения.
В то же время, пока пара торгуется ниже 0.9500, сохраняется вероятность развития краткосрочной нисходящей коррекции к 100- или 50-дневной SMA. При этом возобновление роста возможно от любой отметки в этом диапазоне, тогда как прорыв ниже 50-дневной SMA выглядит на данный момент маловероятным.

Технический анализ рынка Forex на 25.09.2013

Доллар США продолжает постепенно восстанавливать позиции, однако риски возобновления нисходящего тренда по-прежнему высоки.

EUR/USD
Пара вышла к отметке 1.3450. Если она обретет поддержку в этом районе, возобновится рост с целью тестирования сопротивления 1.3710.
Если же пара закрепится ниже 1.3450, это, вероятно, укажет на развитие более продолжительной коррекции в направлении ключевой поддержки 1.3100-1.3155, где проходит 200-дневная SMA, и откуда также ожидается возобновление восходящего тренда. Второстепенными поддержками могут стать 50- и 100-дневная SMA.
Падение ниже 1.3100 выглядит на данный момент маловероятным. Также маловероятным выглядит возможность прорыва выше сопротивления 1.3710 без формирования среднесрочной коррекции.


GBP/USD
Пара продолжает корректироваться. При этом потенциальной целью данной коррекции является линия поддержки восходящего канала. Так как перекупленность снизилась, возобновление роста может последовать от любого уровня на подходе к линии поддержки канала, тогда как целью роста остается тестирование сопротивления в районе 1.6300-1.6360.
Если же пара покинет канал, это просигнализирует о более продолжительной коррекции, целью которой является район ключевой поддержки 1.5400-1.5480, где сосредоточены 100- и 200-дневная SMA. Прорыв ниже отметки 1.5400 выглядит на данный момент маловероятным, и на подходе к ней также может последовать возобновление восходящего тренда. В то же время, без формирования коррекции в район 1.5400-1.5480 маловероятен прорыв выше сопротивления 1.6300-1.6360.


USD/JPY
Поскольку пара удерживается выше отметки 98.50, где проходят 50- и 100-дневная SMA, риски направлены в сторону развития восходящего тренда к максимуму 103.75. Данный тренд получит подтверждение в случае преодоления последнего максимума 100.60.
Между тем, если пара упадет и закрепится ниже 98.50, это в очередной раз укажет на возможность падения к 200-дневной SMA или ниже к поддержке 95.80. Преодоление поддержки 95.80 выглядит не слишком вероятным, однако если оно состоится, это откроет дорогу более продолжительному снижению в направлении отметки 90.00.


AUD/USD
Пара продолжает корректироваться, однако ее перспективы выглядят позитивно, и поскольку перекупленность снизилась, возобновление роста возможно уже от текущих уровней с целью тестирования сопротивления в районе отметки 0.9500, где проходит уровень 38.2% ФИБО коррекции от снижения 1.0581-0.8846. Прорыв и закрепление выше 0.9500 откроет дорогу росту в район более сильного сопротивления 0.9660-0.9730, где проходит 200-дневная SMA и уровень 50.0% ФИБО коррекции от того же снижения.
В то же время, если коррекция продолжится, последует выход к 100- или 50-дневной SMA. При этом возобновление роста возможно от любой из указанных отметок, тогда как прорыв ниже 50-дневной SMA выглядит на данный момент маловероятным.

Золото закрылось практически без изменений по итогам торгов вторника

Ценовые колебания проходили в ограниченном диапазоне на фоне неопределенности относительно будущего программы стимулирования ФРС США.

Золото практически полностью сдало позиции, завоеванные после того, как в прошлую среду ФРС приняла неожиданное решение сохранить свою программу покупок облигаций без изменений. Недавнее снижение цен на золото последовало после того, как несколько представителей ФРС повторили, что центральный банк начнет сокращать меры стимулирования, когда это будет оправданно темпами восстановления экономики США.

Однако нисходящее движение не получило дальнейшего развития, так как поступающие из США данные носят неоднозначный характер. Так, представленные во вторник показатели просигнализировали о снижении потребительской уверенности, а также производственной активности в зоне ответственности ФРБ-Ричмонд. Подобные значения говорят о вероятно более позднем сроке начала сокращения программы, что ограничивает снижение котировок металла.

Между тем, с технической точки зрения, перспективы золота не изменились, и пока оно торгуется ниже ключевого района 1330.00-1350.00, где проходят 50- и 100-дневная SMA, риски будут смещены в сторону снижения в район отметки 1300.00, закрепление ниже которой откроет дорогу падению в направлении отметки 1000.00.

В то же время, в случае обратного прорыва выше района 1330.00-1350.00 ожидания вновь изменятся на противоположные и будут связаны с продолжением роста к сопротивлению 1435.00, где проходит 200-дневная SMA, а затем, вероятно, далее к отметке 1500.00.

Технический анализ рынка Forex на 26.09.2013

Доллар США торгуется разнонаправленно против основных конкурентов, однако при этом сохраняются риски его ослабления.

EUR/USD
Пара обрела поддержку около отметки 1.3450 и возобновила рост, целью которого остается тестирование сопротивления 1.3710.
В краткосрочной перспективе отметка 1.3450 будет выполнять функции поддержки, и прорыв ниже нее укажет на развитие более продолжительной коррекции в направлении ключевой поддержки 1.3100-1.3155, где проходит 200-дневная SMA, и откуда также ожидается возобновление восходящего тренда. Второстепенными поддержками могут стать 50- и 100-дневная SMA.
Падение ниже 1.3100 выглядит на данный момент маловероятным. В то же время, без формирования среднесрочной коррекции маловероятной выглядит и возможность прорыва выше сопротивления 1.3710.


GBP/USD
Пара возобновила рост, оставаясь в рамках среднесрочного восходящего канала, и в ближайшей перспективе она может выйти к сопротивлению в районе 1.6300-1.6360.
Между тем, полностью не исключен вариант продолжения развития нисходящей коррекции в направлении линии поддержки нисходящего канала, откуда также ожидается возобновление восходящего тренда.

Если же пара покинет канал, это просигнализирует о более продолжительной коррекции, целью которой является район ключевой поддержки 1.5400-1.5490, где сосредоточены 100- и 200-дневная SMA.
Прорыв ниже отметки 1.5400 выглядит на данный момент маловероятным. В то же время, без формирования коррекции к отметке 1.5400 маловероятен и прорыв выше сопротивления 1.6300-1.6360.


USD/JPY
Пара пытается удержаться выше отметки 98.50, где проходят 50- и 100-дневная SMA, и пока ей это удается, риски направлены в сторону развития восходящего тренда к максимуму 103.75. Данный тренд получит подтверждение в случае преодоления последнего максимума 100.60.

Если же пара упадет и закрепится ниже 98.50, это укажет на возможность падения к 200-дневной SMA или ниже к поддержке 95.80. Преодоление поддержки 95.80 выглядит не слишком вероятным, однако если оно состоится, это откроет дорогу еще более продолжительному снижению в направлении отметки 90.00.


AUD/USD
Развитие коррекции продолжается, однако, поскольку перекупленность снизилась, возобновление роста может последовать уже от текущих уровней с целью тестирования сопротивления в районе отметки 0.9500, где проходит уровень 38.2% ФИБО коррекции от снижения 1.0581-0.8846. Прорыв и закрепление выше 0.9500 откроет дорогу росту в район более сильного сопротивления 0.9660-0.9720, где проходит 200-дневная SMA и уровень 50.0% ФИБО коррекции от того же снижения.
В то же время, если коррекция будет затягиваться, вероятно, последует выход к 100- или 50-дневной SMA. При этом возобновление роста возможно от любой из указанных отметок, тогда как прорыв ниже 50-дневной SMA выглядит на данный момент маловероятным.

Котировки золота немного выросли в среду

Инвесторы были обеспокоены возможным тупиком на переговорах по бюджету США, который может спровоцировать рост спроса на золото.

Усилились опасения, что американские законодатели вовремя не придут к соглашению по потолку долга. Патовая ситуация, которая может сложиться между контролируемым демократами Сенатом и республиканской Палатой представителей, будет оказывать давление на расходы и экономику США, что способно стимулировать спрос на золото как на альтернативный актив.

Между тем, представленные в США новые данные, оказались неоднозначными. В частности, рост числа заказов на товары длительного пользования не оправдал ожидания, тогда как данные по рынку жилья США, согласно которым, продажи на первичном рынке выросли в августе, также показали, что они замедлились в июле. Некоторые трейдеры посчитали, что представленные данные являются еще одним аргументом в пользу сохранения программы покупки облигаций ФРС более длительное время, что является позитивным фактором для золота.

Однако с технической точки зрения, перспективы золота не изменились, и пока оно не преодолело ключевой район 1330.00-1350.00, где проходят 50- и 100-дневная SMA, риски будут смещены в сторону снижения в район отметки 1300.00, закрепление ниже которой откроет дорогу падению в направлении отметки 1000.00.

Только в случае обратного закрепления выше района 1330.00-1350.00 ожидания вновь изменятся на противоположные и будут связаны с продолжением роста к сопротивлению 1435.00, где проходит 200-дневная SMA, а затем, вероятно, далее к отметке 1500.00.

Я по-прежнему настроен на рост USD/JPY

Мой прогноз о росте USD/JPY до отметки 102 в течение 2-3 недель пока не начал оправдываться. Резкое обострение разногласий в Конгрессе США по поводу финансирования госрасходов в новом финансовом году привели к снижению процентных доходностей американских гособлигаций (плохо для USD) и вызвали увеличение спроса на иену, как на защитный актив. Тем не менее, я по-прежнему рассчитываю на возобновление восходящей тенденции.

Нервозность, которую привносит на рынки безответственное поведение американских законодателей, привела к тому, что инвесторы начали готовиться к реализации пессимистического сценария. Это вызвало падение фондового рынка (акции) и укрепление долгового рынка (облигации). Облигации правительства США считаются одним из наиболее надежных активов в мире, спрос на них увеличивается во времена роста неопределенности на рынках. Для валютного рынка это важно, потому что цена облигаций обратно пропорциональна их процентной доходности, а инвесторы на Forex стремятся покупать валюты тех стран, доходность которых выше. В нашем случае снижение доходностей американских гособлигаций означает снижение спроса на USD.

Японская иена сама по себе является защитным активом, и при ухудшении глобальной ситуации спрос на нее растет. Кроме того, направление движения иены находится во взаимосвязи со ставками долгового рынка США – чем ниже ставки в США, тем более на их фоне привлекательна иена. Поэтому тупиковая ситуация в Конгрессе США негативно отразилась на паре USD/JPY. Масла в огонь подлил вчера Министр финансов США Джек Лью, который напомнил, что денег у правительства осталось до 17 октября, и если потолок госдолга к тому моменту не будет поднят, то оно прекратит платежи уже на следующий день.

Вопрос в том, что делать в подобной ситуации. Я исхожу из того, что здравомыслие среди американских законодателей все же возобладает, и конфликтующие стороны смогут договориться. Поэтому, по моему мнению, данный фактор (опасения по поводу того, что бюджет и потолок госдолга не будут утверждены) через некоторое время потеряет значение, и USD/JPY перестанет испытывать понижательное давление.

Большее значение для котировок (любых финансовых активов) имеет динамика показателей американской экономики. Сегодня, в частности, выйдут данные по ВВП США (прогноз оптимистичный) и заявкам на пособия по безработице. Вчерашние показатели заказов на товары длительного пользования и продаж новых домов показали улучшение.

Есть внутренние для Японии факторы, которые будут способствовать росту USD/JPY (за счет снижения иены). 1 октября Премьер-министр Японии Синдзо Абэ собирается объявить новый пакет стимулирующих мер, направленных на то, чтобы сгладить негативный эффект для японского бизнеса от ожидающегося через полгода повышения налога с продаж. Из просочившихся в печать слухов, в числе этих мер может быть увеличение объема покупок госбумаг (японское QE), а также снижение других менее важных налогов. На этих новостях пара USD/JPY прибавила в азиатскую сессию около 70 пунктов.

Если вспомнить о том, что ранее весь сентябрь представители японского ЦБ намекали на возможность шагов по дополнительному стимулированию, то предположение о расширении японской программы QE не выглядят такими уж невероятными, а это явный негатив для иены (хорошо для USD/JPY).

Сергей Кульшан, аналитик компании Admiral Markets.